Graintürk Tarım halka arzından önce firma hakkında 2014 senesinde İstanbul’da kurulmuş olup, milli ve beynelmilel platformda tarımsal emtia ticaretleri alanlarında faaliyetlerini göstermektedir. 2021 senesinde Özova Tahıl Tarım Mahsulleri Tic. Ltd. Şti, Platinyum Tarım Mahsulleri San. ve Tic. A.Ş. ve Graın Tarım Mahsulleri Lisanslı Ambarcılık A.Ş.’yi bünyesine katmış ve böylece İstanbul Levent’ te bulunan büro, Hatay Kırıkhan, Aydın Germencik’ te bulunan fabrikalar, kuruluşlar ve tecrübeli kadrosu ile sektörde rekabet gücünü çoğaldırmıştır.
Graintürk Tarım halka arzında, Graintürk ve grup firmaları ticaret, depolama ve pamuk operasyona kuruluşları ile faaliyet bölgelerinde üretilen zirai emtianın büyük bir kısmının alım-satımını ve işlemesini hakikatleştirerek bölgenin kalkınmasına, bu sayede un, yem ve tekstil sanayilerinin senelik gereksiniminin talebine büyük katkı sağlamaktadır. Bununla kanaat etmeyerek; gün geçtikçe ehemmiyetini ve katılımcı rakamını çoğaldıran, ELÜS Elektronik Ürün Bonoyu ile TÜRİB Türkiye Ürün İhtisas Borsaları üzerinden, Lisanslı Ambarlarda muhafaza edilen ürünlere ait yapılan alım-satım operasyonlarıyla da hem çiftçiye, hem üreticiye hem de zirai emtia yatırımı yapmak isteyen yatırımcılarada devlet garantisi sunarak ve teşvikleriyle ihtimallerini sunmuş ve de bu faaliyetlerinede emin adımlarla devam etmektedir.
Graintürk Tarım halka arzında firma doğru zamanda doğru adım atmayı kendine düstur edinen Graınturk’şan, yurtiçi ve yurtdışındaki piyasalarda uzun senelere varan tecrübeyi ve takibi doğru zirai emtia yatırımını yapmak mevzusunda tesirli kararlar almasını sağlamaktadır. . Uzun senelere dayalı deneyim ve birikimi ile Türkiye’nin zirai emtia ithalatı yapılan tüm limanlarında etkin biçimde çalışan Graınturk, çözüm odaklı, lafına sadık ve ticari etiğe bağlı çalışma sistemi hem alıcıları hem de beynelmilel tedarikçileri ile uzun vadeli ticari ilişkiler kurarak, bu ilişkilerini de güvene dayalı işinin merkezinde güven olan şekilde sürdürmeye devam ettirmektedir.
Graintürk Tarım halka arzı, Türkiye ekonomisinde alanında bir nevi lokomotiftir, katma değer yaratan tarım sektörüne yatırım yaparak ve ileri teknoloji ile gelecekte de karşılaşılacak olası fırsatları değerlendireceğine olan tam inançları sayesinde ve bunun kararlılığıyla faaliyetlerine devam etmektedir. İnceleyen, aktüel büyümeleri takip eden ve bu büyümelere uygun yenilikçi olan bakış şekli ile yol haritası çizen, geniş kitlelere erişmek ve daha da büyümek için her zaman emek tüketen genç ve devingen bir takıma sahip yapısıyla her geçen gün gelişmektedir.
Graintürk Tarım halka arzı İzahnamesi ve Fon Kullanım Yeri
Graintürk Tarım halka arzı, İzahnamesi
Graintürk Tarım’ın aktif büyüklüğü, 2019 yılındaki 194,3 milyon TL’den 2020 yılında ticari alacaklar ve stoklardaki düşüşe bağlı olarak %20,0 azalışla 155,0 milyon TL’ye gerilemesine karşılık, 2021 yılına bakıldığında ise 2020 yılına yani bir önceki yıla göre %386,8 artışla 754,5 M TL’ye yükselme yaşamıştır. 2021 yılında olan artışlarda ise nakit ile nakit benzerleri, ticari alacaklar, stoklar, peşin ödenmiş giderler, yatırım amaçlı gayrimenkuller ile maddi anlam taşıyan duran varlıklarındaki artışların etkisi olmuştur. Grup’un faaliyetlerinde yer alan kaynak artışlarında olduğu gibi yatırım amaçlı olan gayrimenkulleri ile maddi olan duran varlıklarındaki yeniden değerlemeye bağlı olarak değer artışları da aktiflerdeki artış da etkili olmuştur. Grup aktif büyüklüğü ise 30.09.2022 dönemi nakit ile nakit benzerlerleri ve peşin ödenmiş giderlerdek yaşanan düşüşe karşı rağmen ticari olan alacaklar, stoklar ile diğer alacaklarındaki artışa bağlı olarak 2021 yıl onuna göre %32,3 artış yaşamış ve 998,2 M TL’ye Yükselme yaşamıştır.
Graintürk Tarım halka arzı Dönen Varlıkları
Graintürk Tarım’ın dönen varlıkları 2019 yılındaki 150,0 milyon TL’den 2020 yılında pandemi kaynaklı olarak satışlardaki azalmayla beraber ticari alacaklar yaşanan düşüşe bağlı olarak %26,6 azalışla 110,0 milyon TL’ye gerilemesine karşılık, 2021 yılında ise 2020 yılma göre %212,2 artışla 343,5 milyon TL’ye yükselmiştir. 2021 yılında yaşanan dönen varlıklarda olan yükseliş, Grup’un artan faaliyetlerine bağlı olarak nakit ile nakite benzerleri, ticari olan alacaklar, stoklar, ve peşin ödenmiş olan giderlere dayanan artıştan kaynaklanmıştır. Grup’un hareket halindeki dönen yani varlıkları 30.09.2022 döneminde nakit ile nakite benzer, peşin ödenmiş giderlerdeki düşüşe karşılık ticari alacaklar, stok ile diğer olan alacaklardaki artışa bağlı olarak 2021 yılsonuna göre %69,8 artış göstermiştir. 2019, 2020, 2021 yılsonlan ve 30.09.2022 dönem itibari dönen varlıkları; aktiflerin sırasıyla %77,4, %71,0, %45,5 ve %58,5’ini oluşturmuştur. Dönen varlıklarında aktiflere oranınınki düşüşündeki temel etken 2021 yılı sonu yapılmış olan değerlemeler soncunda maddi duran varlıklarda ve yatırım amaçlı gayrimenkullerde gerçekleşen değer artışlarıdır.
Graintürk Tarım halka arzı Duran Varlıkları
Şirket duran varlıkları ise yatırım amaçlı gayrimenkuller, kullanım hakkı amaçlı varlıkları, maddi ile maddi olmayan duran varlıklar ve ertelenmiş vergi varlığından oluşmaktadır. 2019 yılında 43,8 milyon TL olan duran varlıklar 2020 yılında %2,8’lik sınırlı yaşanan bir artışla 45,0 m TL’ye yükselmiştir. 2021 sonu bakışı ile yatırım maksatlı gayrimenkuller ve maddi duran varlıklara yaptırılan değerleme sonucunda gerçekleşen değer artışlarına bağlı olarak %813,7 artışla 411,0 M TL’ye yükselmiş. 30.09.2022 dönem sonu itibarıyla maddi duran varlıklardaki artışa bağlı olarak %0,9 artışla 414,7 milyon TL’ye yükselmiştir.
Kısa Minik Vadeye Yayılmış Yükümlülükler
Graintürk Tarım Şirket’in kısa vadeli yükümlülükleri 2019 yılındaki 120,9 milyon TL’den finansal borçlar ve ertelenmiş gelirlerdeki artışa karşılık ticari ve diğer borçlardaki azalış nedeniyle 2020 yılında 2019 yılma göre %35,4 azalışla 78,1 milyon TL’ye gerilerken, 2021 yılında ise ticari borçlar ve ertelenmiş gelirlerdeki azalışa karşılık finansal ve diğer borçlardaki artış nedeniyle 2020 yılma göre %29,6 artışla 101,2 milyon TL’ye yükselmiştir. 30.09.2022 döneminde banka kredilerindeki artışa bağlı olarak %95,8 yükselerek 140,5 milyon TL’ye yükselmiştir.
Graintürk Tarım halka arzı için firmanın varolan uzun vadeli sorumlulukları ile; uzun vadeli borçlanmalar,ile uzun vadeli karşılıkları ve ertelenmenmiş vergi yükümlülüğündende oluşmaktadır. 2019 yılsonunda 5,8 milyon TL olan uzun vadeli yükümlülükler, uzun vadeli borçlanmalardaki azalışa bağlı olarak 2020 yılsonunda 2019 yılsonuna kıyasla %55,2 düşüşle 2,6 milyon TL’ye gerilemiştir. 2021 yıl sonuna gelindiğinde ise ertelenmiş olan vergi yükümlülüğündeki artışlara bağlı olarak 76,8 milyon TL’ye yükselirken 30.09.2022 dönem sonu itibarıyla ertelenmiş vergi yükümlülüğündeki azalmaya bağlı olarak %20,l düşüşle 60,4 milyon TL’ye gerilemiştir. Uzun vadeli olan yükümlülükleri toplam kaynaklara oranı 2019, 2020, 2021 ve 30.09.2022 dönem sonu itibarıyla sırasıyla %3,0, % 1,7, %10,2 ve %6,4’ünü oluşturmuştur. 2021 yıl sonunda yaşanan artışların sebebi maddi duran varlıklar ve yatırım amaçlı gayrimenkullere yaptırılan değerleme sebebiyle artan ertelenmiş vergi yükümlülüklerindeki yükseliştir.
Graintürk Tarım halka arzında firmanın 2019 yılsonu itibarıyla 67,0 milyon TL olan özkaynakları 2020 yılında oluşan 7,4 milyon TL’lik dönem karma bağlı olarak 2019 yılına göre % 10,9 artış yaşayarak 74,3 m. TL’ye yükselmiş olmuştur. 2021 yılında elde edilen 219,6 milyon TL’lik dönem karının yanında 85,0 milyon TL’lik nakdi seneye artırımı ve
maddi duran varlık değerlemesi sonucu oluşan 148,5 milyon TL Tik yeniden değerleme etkisine bağlı olarak Grup’un özkaynaklan 2020 yılma göre %675,8 artışla 576,4 milyon TL’ye yükselmiştir. 30.09.2022 dönemi itibarıyla 206,0 M TL olarak gerçekleşmiş dönem karına bağlı olarak özkaynaklar 2021 yıl sonuna göre ise %34,9 artış yaşamış ve 777,7 milyon TL’ye yükselmiştir.
Graintürk Tarım halka arzını incelerken 2019 yılında 576,8 milyn TL net satış sağlamıştır. 2020 yılında pandeminin etkisiyle ülkelerin özellikle temel gıdalara ilişkin uyguladığı korumacı politikalar ile tedarik zincirlerinde yaşanan bozulmalar tarımsal emtia fiyatlarında hızlı artışlara sebep olmuştur. Bu durum Grup’un işletme sermayesi ve finansman ihtiyacını artırırken mısır, buğday, pamuk gibi Grup’un ana gelir kaynağı olan ürünlere olan erişimini zorlaştırmıştır. Buna mukabil olarak satışlarda 2019 yılına göre miktarsal bazlarda %41,3 düşerken tutarlar bazında %30,1 düşüşle 403,4 milyon TL’ye gerilemiştir. 2021 yılı temel anlamda ise tarımsal emtia fiyatlarında yaşanan hızlı artışlar, piyasada yakalanan fırsatların değerlendirilmesi ve ELÜS satışlarınında ağırlığının artması ile piyasadaki fiyat hareketlerinden daha kolay yararlanılması neticesinde net satışları 2020 yılma göre ton bazında %41,3 düşerken tutar bazında %54,0 yükselerek 622,2 milyon TL’ye yükselmiştir. Yurt içi üreticilerden hasat zamanında tedarik ve stok devir süresini artırarak ürünlerin zaman değer artışından yararlanma ve ELÜS satışları ile piyasadaki fırsatlardan dahada verimli satış stratejisinin devam etmesiyle, Grup satışları 2022 yılı ilk 9 ayda 2021 yılına göre ağırlık olarak bazında %38,9 düşerken tutar bazında %75,6 yükselerek 561,5 milyon TL’ye ulaşmıştır.
Şirket Payları Hakkında Kısa Uyarı:
Graintürk Tarım halka arzı sonucunda halka açıklık oranı sınırlıdır, payların likiditesi ve pay fiyatı üzerinde bunun olumsuz etkisi olabilecektir.
Halka arz işlemi tamamlanmasından sonra, toplam 25milyon TL nominal değerli payda BÎST’te işlem görecektir. %20,00 oranında halka açıklık oranları, payların likiditesinide olumsuz etkileyebilecek, payların alım ve satım hacminin düşük kalması olmasına neden olabilecek ve yani pay fiyatı üzerindede olumsuz etki yaratabilecektir.
Paylar ise Borsa’da işlem görmeye başladığı andan sonra paylara ilişkin nakit oluşmaması durumalrında ise pay sahipleri istedikleri miktar, zamanlar ve fiyat üzerindende paylarını satamayabilir.
Graintürk Tarım Halka arzında arz edilecek paylar için ne kadar doğru bilemeyiz ama tüm yatırımcılar için uygun bir yatırım olmayabilir.
Halka arz edilecek paylarında potansiyel yaratan yatırımcılarından her bir tanesi, kendi koşullan çerçevesinde bu yatınmın uygunluğunu tespit etmek zorundadır. Potansiyel yatırımcının bilhassa:
• Halka arz edilen paylara yatının yapılmasının faydalanın ve risklerini bütüncül bir şekilde değerlendirme noktasında yeterli bilgiye ve deneyimlere sahip olmadığı;
• Kendi finansal yapısı çerçevesinde ise, halka arz edilen paylara yapılan yatınmı ve bu yatırımın sahip olduğu yatırım portföylerinin tamamı üzerinde kurulan etkisini değerlendirebilmek için uygun analitik araçlara erişim ve araçlar hakkında da bilgilere sahip olmadığı;
• Halka arz edilen paylann tüm koşullannı detaylı bir şekilde kavrayamadığı ve ilgili endekslerin ve finansal piyasalann davranışlanna aşina olmadığı ve
Graintürk Tarım Halka Arzı, Fon Kullanım Yeri
Graintürk Tarım A.Ş.’nin 1.000.000.000 TL olan kayıtlı sermaye tavanı içerisinde 100.000.000 TL olan çıkarılmış sermayesi mevcut bulunan ortakların rüçhan hakları ise kısıtlanarak tümü nakden olmak üzere 25.000.000 TL tutarında artırılarak 125.000,000 TL’ye çıkarılacaktır.
İhraç durumu taşımaları halinde 25.000.000 TL nominal değerli payların karşılığı elde edilecek kaynaktan da halka arz maliyetleri düşürülecek ve sonra kalan kısmın;
- %55 ila %60’mın işletme sermayesi ihtiyacmm finanse edilmesi kapsamında,
- %40 ila %45’i yeşil enerji yatırımları finanse kullanımı,
- İhtiyaç halinde yukarı kısımlarda ifade edilen fon kullanım kalemleri arasında %10 a kadar yöneliş yapılabilmesine karar verilmiştir.
İşletme Sermaye kısımlarının ihtiyaçlarının Finanse Edilmesi:
Şirket, bir nevi iş ortağı olan çiftçilerden bir sonraki sezonlarda almayı planlamış olduğu mahsul için sezon öncesinde avans ödemelerini yapmakta olup bu işlem sonuçlarında, Şirket, alacağı tona ve fiyatı bir nevi garantiye olmaktadır. Hem bu süreçlerin devamının sağlanması hemde Şirket’lerin büyüme stratejilerine paralel olarak, ticaretini yaptığı ürünlerin miktar ve çeşitliliğini arttırmak amaçları ile daha fazla işletme sermayesine ihtiyaç duyulmaktadır. Bu gibi kapsamda, Şirket, halka arzdan elde edeceği net gelirin de %55 ila %60’ına karşılık gelen tutarlarını işletme sermayesi ihtiyaçları için kullanmayı planlamaktadır.
Planlanmış olan Yeşil Enerjili Yatırımları Finanse Etmesi:
Graintürk tarım halka arzından elde edileceği net gelirin %40 ila %45’ine karşılık gelen kısmı ile yeşil enerji yatırımları gerçekleştirmeyi planlamaktadır. T.Ç. Enerji ve Tabii Kaynaklar Bakanlığı’nın düzenlemiş olduğu Yenilenebilir En. Kaynak Alanları Güneş Enerjisi Sant. (GES) yarışmalarının kapsamında mevcut kazanılan projelere de yatırım yapılması ve/veya yeni düzenlenecek yarışmalara katılım sağlanarak yatırıma dönüştürülmesi planlanmaktadır.
İhtiyaç duyulması halinde yukarıda ifade edilen fon kullanma kalemleri arasında %10 kadar geçiş yapılabilecektir
Graintürk Tarım halka arzı gibi diğer arz haberler için sitemizde gezinmeye devam.
